الگوی شمع چیست؟

​

آموزش کامل ۱۵ الگوی معروف نمودار شمعی در تحلیل تکنیکال

نمودارهای شمعی (Candlesticks) یکی از رایج‌ترین ابزارهای تحلیل تکنیکال، برای بررسی الگوها و روندهای قیمتی است. این نمودارها قرن‌هاست که برای شناسایی و پیش‌بینی الگوهای قیمتی مورد استفاده معامله گران و سرمایه‌گذاران قرار می‌گیرد. در ادامه می‌توانید با برخی از مهم‌ترین و مشهورترین الگوهای نمودار شمعی آشنا شده و در تحلیل تکنیکال خود از آن‌ها کمک بگیرید.

چگونه از الگوهای نمودار شمعی استفاده کنیم؟

در واقع الگوهای شمعی بی‌شماری وجود دارد که معامله گران می‌توانند به کمک آن‌ها، ناحیه‌های موردنظر خود را در یک نمودار شناسایی کرده و درباره آینده آن تصمیم‌گیری کنند. از این موارد می‌توان برای معاملات روزانه، معاملات نوسان گیری (Swing) و حتی معاملات بلندمدت استفاده کرد. در حالی که برخی از الگوهای شمعی ممکن است نقطه‌نظر و دیدگاهی در مورد تعادل بین خریداران و فروشندگان ارائه دهند، برخی دیگر از این الگوها ممکن است نشان‌دهنده تغییر یا ادامه روند و یا عدم تصمیم‌گیری باشند.

باید توجه داشت که الگوهای شمعی تنها معیار و سیگنال خریدوفروش نیستند. در عوض از آن‌ها به عنوان راهی برای بررسی ساختار بازار و یافتن نشانه‌ای بالقوه از یک فرصت پیش رو استفاده می‌شود. به همین ترتیب، بررسی الگوها همیشه مفید است.چراکه نشانه‌های گسترده‌تر در فضای بازار و سایر عوامل بازار، می‌تواند در این الگوها نمود پیدا کند.

به طور خلاصه، مانند سایر ابزار تجزیه‌وتحلیل بازار، الگوهای شمعی نیز در ترکیب با دیگر روش‌ها و تکنیک‌ها، کاربرد دارند. این تکنیک‌ها ممکن است شامل روش ویکوف (Wyckoff Method)، نظریه امواج الیوت و نظریه داو باشد. همچنین اندیکاتورهای تحلیل تکنیکال، مانند خطوط روند ، میانگین متحرک ، شاخص مقاومت نسبی (RSI) ، استوکاستیک RSI، باندهای بولینگر ، ابر ایچیموکو ، Parabolic SAR یا MACD نیز در این مسئله کاربرد دارند.

مشهورترین الگوهای نمودار شمعی

الف – الگوهای بازگشت صعودی

چکش (Hammer)

شکل این الگو، به صورت شمعی است که دم یا فتیله آن در سمت پایین تشکیل‌شده است و اندازه این فتیله حداقل دو برابر بدنه اصلی شمع است. تصویر این شمع به خوبی شکل چکش را تداعی می‌کند.

چکش نشان می‌دهد که اگرچه فشار فروش در این بخش زیاد بوده است، اما بازار گاوی یا صعودی قدرتمند ظاهرشده است و توانسته بر این حجم بالای فروش غلبه کند. به‌طورکلی چکش را به عنوان نشانه تغییر بازار می دانند. چکش می‌تواند به رنگ قرمز یا سبز باشد، اما چکش‌های سبز نشان‌دهنده قدرت بیشتر بازار گاوی از بازار خرسی است، در نتیجه می‌توان نتیجه گرفت تمایل بازار به صعود قیمت است.

چکش وارونه

این الگو که به نام چکش معکوس نیز شناخته می‌شود، دقیقاً مانند الگو چکش است. اما فتیله بلند آن در قسمت بالای بدنه تشکیل می‌شود. درست مانند الگوی چکش، اندازه فتیله بالایی باید حداقل دو برابر خود بدنه شمع باشد.

یک چکش وارونه در کف روند نزولی رخ داده و می‌تواند نشان‌دهنده یک برگشت بالقوه به سمت بالا و تغییر جهت روند باشد. فتیله بالایی تشکیل‌شده در شمع نشان می‌دهد که اگرچه فروشندگان تلاش کرده‌اند قیمت نزدیک به قیمت شروع، بسته شود اما قیمت از مسیر حرکتی نزولی درآمده است. به‌این‌ترتیب، چکش وارونه ممکن است نشان‌دهنده این باشد که خریداران به‌زودی کنترل بازار را به دست می‌گیرند.

سه سرباز سفید

الگوی سه سرباز سفید از سه شمع سبز متوالی تشکیل می‌شود، هر یک از آن‌ها در بدنه شمع قبلی باز می‌شوند و در سطحی بالاتر از حد شمع قبلی خود بسته می‌شوند.

به طور ایده آل، در این شمع‌ها نباید فتیله‌های بلند به سمت پایین تشکیل شود. در این صورت سه سرباز سفید به معنای فشار خرید مداوم و نهایتاً افزایش قیمت است. البته از اندازه شمع‌ها و اندازه فتیله‌ها می‌توان بازار را قضاوت کرد و پی به‌احتمال ادامه حرکت یا اصلاح احتمالی قیمت برد.

هارامی صعودی

الگوی هارامی صعودی، تشکیل‌شده از یک شمع قرمز بلند است که به دنبال آن یک شمع سبز کوچک‌تر تشکیل می‌شود و همچنین شمع سبز کاملاً در بدنه شمع قرمز جا می‌شود.

هارامی صعودی می‌تواند طی دو یا چند روز آشکار شود و این الگویی است که نشان می‌دهد نیروی فروش در حال کند شدن است و احتمالاً فروش به‌زودی پایان یابد.

ب – الگوهای وارونه نزولی

مرد به دار آویخته (Hanging Man)

الگوی مرد دار آویخته تقریباً معادل نزولی الگوی چکش است. به‌طورمعمول در انتهای یک روند صعودی شمعی با بدنه‌ای کوچک در بالای شمع و فتیله‌ای بلند، به سمت پایین (شبیه واژه انگلیسی T) شکل می‌گیرد.

فتیله به سمت پایین نشان‌دهنده آن است که فروش زیادی در جریان بوده است، اما با این وجود خریداران موفق شدند کنترل قیمت را پس بگیرند و قیمت را بالاتر ببرند. باید در نظر داشت، پس از یک روند قیمتی صعودی طولانی‌مدت، فروش این‌چنینی، ممکن است به عنوان هشداری مبنی بر اینکه خریداران به‌زودی کنترل بازار را از دست می‌دهند و روند نزولی آغاز می‌شود؛ تلقی شود.

ستاره دنباله‌دار

الگوی ستاره دنباله‌دار نوعی از شمع‌ها است که دارای یک فتیله بلند در قسمت بالایی و گاهی هم دارای یک فتیله کوچک در بخش پایین است. البته گاهی فتیله کوچک پایینی تشکیل نمی‌شود. بدنه شمع در اندازه‌ای کوچک است و معمولاً در نزدیکی سطح پایینی شمع تشکیل می‌شود. ستاره دنباله‌دار شکلی مشابه چکش وارونه دارد اما برخلاف چکش وارونه، در پایان یک روند صعودی تشکیل می‌شود.

این الگو نشان می‌دهد که بازار به بالاترین سطح رسیده است اما پس‌ازآن فروشندگان کنترل را در دست گرفته و قیمت را به پایین نزول داده‌اند. برخی از معامله گران ترجیح می‌دهند تا چند شمع بعدی هم برای تائید الگو تشکیل شود، سپس تغییر روند برایشان ثابت‌شده و بر اساس آن تصمیم‌گیری می‌کنند.

سه کلاغ سیاه (Three black crows)

الگوی سه کلاغ سیاه از سه شمع قرمز متوالی ساخته‌شده است که هر یک از آن‌ها در راستای بدنه شمع قبلی باز یا آغاز می‌شوند و در سطحی پایین‌تر از سطح شمع قبلی بسته می‌شوند.

این الگو معادل نزولی سه سرباز سفید است. در حالت ایده آل، این شمع‌ها نباید دارای فتیله‌های بلند به سمت بالا باشند. از اندازه شمع‌ها و طول فتیله‌ها می‌توان برای قضاوت در مورد ادامه استفاده کرد و پی به‌احتمال ادامه حرکت یا اصلاح احتمالی قیمت برد.

هارامی نزولی

هارامی نزولی یک شمع به رنگ سبز و بلند است و به دنبال آن یک شمع قرمز کوچک‌تر تشکیل می‌شود و همچنین شمع قرمز کاملاً در بدنه شمع سبز جا می‌شود.

هارامی نزولی می‌تواند طی دو یا چند روز آشکار شود و این الگویی است که نشان می‌دهد نیروی خرید در حال کند شدن است و معمولاً در پایان یک روند نزولی آشکار می‌شود.

پوشش ابر سیاه (Dark cloud cover)

الگوی پوشش ابر سیاه از یک شمع قرمز تشکیل‌شده است که در بالای یک شمع سبز قبلی خود باز می‌شود اما این شمع، در زیر نقطه میانی شمع قبلی خود بسته می‌شود.

اغلب این الگو می‌تواند با حجم زیاد همراه بشود، که نشان‌دهنده آن است که حرکت ممکن است از روند صعودی به روند نزولی تغییر جهت دهد. معامله گران برای تائید این موضوع ممکن است منتظر شمع قرمز سوم در الگو شوند.

پ – الگوهای ادامه‌دار

الگو سه‌گانه صعودی(Rising three methods)

این الگو در یک روند صعودی اتفاق می‌افتد، جایی که سه شمع قرمز متوالی با بدنه‌هایی کوچک در روند صعودی به دنبال یکدیگر در نمودار ظاهر می‌شوند. در حالتی ایده آل، شمع‌های قرمز نباید محدوده شمع قبلی خود را نقض کنند.

ادامه‌دار بودن این روند با ظاهر شدن یک شمع سبز با بدنه‌ای بلند تائید می‌شود، که نشان‌دهنده آن است که گاوها دوباره کنترل روند را در دست گرفته اند و روند صعودی ادامه دارد.

الگو سه‌گانه نزولی (Falling three methods)

این الگو نقطه عکس الگو سه‌گانه صعودی است و نشان‌دهنده آن است که ادامه حرکت به سوی روند نزولی است.

دوجی (Doji)

الگو دوجی زمانی تشکیل می‌شود که نقطه باز شدن و بسته شدن یک شمع یکسان باشد (یا بسیار نزدیک به یکدیگر باشد). قیمت می‌تواند به سمت بالا یا پایین نقطه باز شدن شمع حرکت کند اما در نهایت در نقطه باز شدن قیمت یا نزدیک آن بسته می‌شود. به‌این‌ترتیب،از یک الگو دوجی می‌توان بلاتکلیفی بین نیروهای خریدوفروش را مشاهده کرد.

در این الگو، بسته به جایی که خط(Line) باز شدن/بسته شدن شمع اتفاق می‌افتد ، می‌توان دوجی را به شکل‌های زیر تفسیر کرد:

۱- دوجی سنگ قبر(Gravestone Doji) :

شمع وارونه نزولی که از یک فتیله بلند در قسمت بالایی تشکیل‌شده و نقطه باز شدن و بسته شدن شمع نزدیک پایین شمع ظاهر می‌شود.

۲ – دوجی پا بلند (Long-legged Doji) :

شمع بلاتکلیف که دارای دو فتیله هم در قسمت پایین و هم در قسمت بالای شمع است و نقطه باز شدن و بسته شدن شمع هم نزدیک به نقطه میانی ظاهر می‌شود.

۳- دوجی سنجاقک (Dragonfly Doji) :

الگویی است که بسته به شرایط هم می‌تواند صعودی باشد و هم نزولی. این الگو از یک فتیله بلند به سمت پایین ساخته‌شده است و نقطه باز شدن و بسته شدن قیمت هم در نزدیکی سطح بالای شمع نمایان می‌شود.

طبق تعریف اولیه دوجی؛ نقطه باز و بسته شدن شمع باید دقیقاً یکسان باشد اما اگر این نقطه دقیقاً یکسان نباشد اما بسیار به هم نزدیک باشند چه؟ در این حالت با کندل اسپینینگ تاپ (spinning top) مواجهیم. ازآنجایی‌که بازار رمزارزها می‌تواند بسیار بی‌ثبات باشد ، یک دوجی دقیق خیلی نادر رخ می‌دهد. به‌این‌ترتیب اغلب ازاسپینینگ تاپ به جای دوجی استفاده می‌شود.

سخن پایانی

حتی اگر قصد استفاده از الگوهای شمعی را نداشته باشید، آشنایی حداقلی با آن‌ها برای هر معامله‌گری ضروری است.

علاوه بر این استفاده بدون هیچ ابزار دیگری از آن‌ها نیز به‌هیچ‌عنوان توصیه نمی‌شود. آن‌ها می‌توانند بدون شک برای تجزیه‌وتحلیل بازارها مفید باشند، اما فراموش نکنید که بر اساس هیچ اصول علمی یا قانونی‌ای نبوده و تنها نقش بصری نیروهای خریدوفروش هستند.

پنج الگوی شمعی یا کندل استیک (Candlestick) نزولی که هر معامله گر بیت کوین (Bitcoin) باید بشناسد

​

بسیاری از معامله گران دوست دارند که از هر دو روند صعودی و نزولی دارایی خود استفاده کنند و نهایت بهره را ببرند. اما برای بهره بردن از روند صعودی و نزولی ، باید از سیگنال های مثبت و منفی موجود در الگوهای مختلف نمودار شمعی آگاهی داشته باشند.

شناخت و دانستن این که چطور می توان نمودارهای شمعی را تفسیر کرد، سیگنال هایی را توسط شاخص های مختلف تحلیل تکنیکال ارائه می دهد که از آن طریق می توان فهمید دارایی دیجیتال شما ممکن است چه مسیری را در ادامه طی کند.

در زیر، پنج الگوی شمعی که هر معامله گر باید آن ها را بشناسد شرح داده شده است.

الگوی انبرک بالایی یا توییزر تاپ (Tweezer Top)

مانند انبرک کف یا توییزر باتم (Tweezer Bottom) ، انبرک بالایی یا توییزر تاپ (Tweezer Top) یک الگوی ریورسال یا برگشت (reversal) روند است که نشان می دهد خریداران توانشان را از دست داده و پایان یک روند صعودی در حال نزدیک شدن است.

​

در این الگو ، هر دو شمع دارای (high) مشابه هستند و در رنگ های متفاوت دیده می شوند که شمع سمت چپ سبز است و ادامه روند صعودی را نشان می دهد و شمع بعدی (قرمز) است که ضعف بازار را نشان می دهد.

در بسیاری اوقات ، طول واقعی بدنه هر دو شمع یکسان است ، اما تأیید و اطمینان بیشتر هنگامی حاصل می شود که بدنه شمع سمت چپ (سبز) از شمع سمت راست بلندتر باشد.

در هنگام مشاهده این الگو ، معامله گران به طور معمول به این نگاه می کنند که آیا وقوع آن با یک بازار افزایشی مطابقت دارد یا نزدیک به یک مقاومت یا روند کلیدی است.

الگوی سه اهرم سیاه یا تری بلک کروز (Three Black Crows)

الگوی سه اهرم سیاه (Three Black Crows)، مع شکل سه مکعب سفید یا تری وایت سولجرز (Three White Soldiers) است. این الگو سیگنالی را نشان می دهد که یک برگشت یا ریورسال (reversal) قوی در حال شکل گیری است و توسط سه شمع بلند نزولی تایید می شود.

​

همان طور که توسط نمودار نشان داده شده است ، سطح باز شدن قیمت در هر شمع بالاتر از سطح بسته شدن شمع قبلی است. اما سطحی که شمع بسته می شود پایین تر از سطح بسته شدن شمع قبلی خواهد بود. برای تایید این الگو، سطوح باز شدن دو شمع آخر باید در داخل بدنه شمع قبلی باشند، اما در سطح پایین تر از شمع قبلی بسته شوند.

الگوی سه شمع درونی نزولی یا تری اینساید دون (Three Inside Down)

الگوی (Three Inside Down) را می توان درست در انتهای یک روند صعودی دید و نشان می دهد که یک برگشت یا ریورسال (reversal) روند در حال شکل گیری است. شمع اول دارای بدنه ای بلند و افزایشی(سبز) است که در بالای یک روند صعودی تشکیل می شود. شمع بعدی در وسط بدنه شمع اول قرار می گیرد.

​

شمع سوم باید پایین تر از بدنه شمع اول بسته شود که این تایید می کند فروشندگان کنترل قیمت دارایی را در دست گرفته اند و روند نزولی خواهد شد. برخی از تحلیلگران به جای منتظر ماندن برای شمع سوم که تاییدیه این الگو است، شمع وسطی که درون بدنه شمع اول قرار می گیرد را به عنوان نشانه ای برای احتمال برگشت روند تفسیر می کنند.

معامله گران همچنین شاخص های دیگری مانند میانگین متحرک همگرایی واگرایی (MACD) ، شاخص مقاومت نسبی (RSI) و میانگین متحرک نمایی را نیز برای تشخیص این که روند صعودی در حال اتمام است یا خیر، استفاده می کنند.

الگوی مسدود کننده پیشرفت نزولی (Bearish Advance Block)

الگوی مسدود کننده پیشرفت نزولی Bearish Advance Block غالباً در نمودارهای عملکرد قیمت کریپتوکارنسی ظاهر می شود و از جمله الگوهای شمعی است که همه معامله گران باید با آن آشنایی داشته باشند.

به طور خلاصه این الگو ضعف یک روند صعودی را نشان می دهد، زیرا قیمت همچنان افزایش می یابد، اما بدنه هر شمع کوتاه و کوتاه تر می شود که این نشان دهنده کند شدن حرکت و تردید معامله گران است.

​

همان طور که در دیاگرام نیز دیده می شود، به نظر می رسد خریداران سبب شده اند تا فتیله هر شمع بلندتر از قبلی باشد و سطح بسته شدن هر شمع بالاتر از شمع قبلی است. اما نکته این الگو این است که با کوتاه تر شدن بدنه هر شمع، فتیله آن بلندتر می شود. فاصله بین بسته شدن هر شمع نیز با شمع قبلی کمتر می شود.

الگوی فرار نزولی (Bearish Breakaway)

الگوی Bearish Breakaway یک سیگنال برگشت یا ریورسال کوتاه مدت است که با یک شمع بلند صعودی(سبز) آغاز می شود. یک شکاف یا گپ بین شمع اول و شمع دوم به سمت بالا مشاهده شده و شمع های سوم و چهارم روند را ادامه می دهند.

​

از نظر معامله گران، روند صعودی پس از شکاف یا گپ شمع دوم ادامه می یابد، اما کوتاه بودن بدنه شمع سوم و چهارم و بلندتر بودن فتیله های پایینی آن ها نشان می دهد که روند صعودی قدرت خود را از دست داده است.

شمع پنجم و آخرین شمع، شمعی بلند و نزولی است که تمام افزایش قیمت سه شمع آخر را جبران می کند و کمی پایین تر از گپ یا شکاف ایجاد شده بین شمع اول و دوم، بسته می شود.

الگوهای شمعی سه تایی

اگر مبحث مربوط به الگوهای شمعی منفرد و الگوهای شمعی دوتایی را دیده باشید، متوجه شده‌اید که در دل شمع‌ها رازهای زیادی وجود دارد. و حالا وقت یادگیری الگوهای شمعی سه تایی است.

ستاره صبحگاهی و ستاره عصرگاهی

ستاره صبحگاهی و ستاره عصرگاهی سه شمع پشت هم هستند که معمولاً در انتهای روندها می‌توانید آنها را پیدا کنید.

این شمع‌ها نشان‌دهنده تغییر روند بوده و دارای 3 ویژگی هستند.

همانطور که در شکل سمت راست می‌بینید ستاره عصرگاهی 3 ویژگی دارد:

• شمع اول سفید بوده، صعودی است و بدنه کشیده‌ای دارد.
• شمع دوم بدنه کوچکی دارد و نمایانگر تردید و دو دلی است. این شمع ممکن است سفید و یا سیاه باشد.
• در صورتی که شمع سوم پایین‌تر از شمع اول بسته شود به منزله تاییدی است بر معکوس شدن روند.

در ستاره صبحگاهی هم دقیقاً این ویژگی ها وجود داشته با این تفاوت که رنگ شمع اول و سوم معکوس می‌باشد.

الگوهای شمعی سه تایی: سه کلاغ سیاه و سه سرباز سفید

سه سرباز سفید زمانی شکل می‌گیرد که سه شمع با بدنه بلند پس از یک روند نزولی ایجاد شوند نشان دهنده اتمام روند نزولی و شروع صعود است.

الگوی شمعی سه سرباز سفید

این الگو بعنوان سیگنالی قوی برای شروع روند صعودی درنظر گرفته می‌شود بخصوص زمانی که پس از یک روند نزولی قوی ایجاد شده باشد.

سرباز اول به عنوان شمع بازگشتی شناخته می‌شود. یعنی به روند نزولی پایان داده و شروعی است بر روند صعودی.

برای آنکه بازگشت روند تایید شود شمع دوم باید از شمع اول بلندتر باشد. همچنین باید قیمت بسته شدن آن نزدیک بالاترین قیمت باشد(سایه بالایی شمع خیلی طولانی نباشد).

برای آنکه الگو کامل شود نوبت سرباز سومه که وارد بشه! این شمع باید حداقل به اندازه‌ی شمع دوم بوده و قیمت بسته شدن آن بسیار نزدیک بالاترین قیمت بوده و یا با آن برابر باشد.

الگوی الگوی شمع چیست؟ شمعی سه کلاغ سیاه

الگوی سه کلاغ سیاه دقیقاً برعکس الگوی سه سرباز سفید است. زمانی شکل می‌گیرد که سه شمع سیاه پس از یک روند صعودی قوی ایجاد شوند.

الگوی “داخل به بالا” (Inside Up) و “داخل به پایین” (Inside Down)

سه شمع “داخل به بالا” نشان‌دهنده تغییر روند بوده و در انتهای روند نزولی شکل می‌گیرند.

این الگو به ما می‌گوید که احتمال اتمام روند نزولی و شروع روند نزولی وجود دارد.

برای آنکه این الگو شکل بگیرد 3 ویژگی باید وجود داشته باشد:

1. شمع اول باید نزولی بوده و بدنه بلندی داشته باشد.
2. شمع دوم باید حداقل از نصف شمع ابتدایی بالاتر رفته و صعودی باشد.
3. شمع سوم باید در قیمتی بسته شود که از قیمت باز شدن شمع اول بالاتر باشد. این موضوع تایید کننده قدرت گرفتن خریداران است.

برعکس الگوی قبل، الگوی شمعی 3 تایی “داخل به پایین” در روند های صعودی ایجاد می‌شود.

این الگو به ما می‌گوید که احتمالاً روند صعودی پایان یافته است و روند نزولی آغاز خواهد شد. 3 ویژگی‌ این الگو به شرح زیر است:

1. شمع اول باید در بالاترین نقطه روند بوده و بدنه بلندی داشته باشد.
2. شمع دوم باید حداقل به میزان نصف شمع اول پایین آمده باشد.
3. شمع سوم باید در نقطه‌ای بسته شود که از قیمت باز شدن شمع اول پایین‌تر باشد. این موضوع تایید کننده رشد فروش و شروع روند نزولی است.

حالا که با الگوهای شمعی سه تایی آشنا شدید می‌توانید این الگوها را در نمودار سهم‌های خود پیدا کنید و وضعیت سهم خود را تحلیل کنید.

کندل استیک یا شمعدان چیست؟ 5 الگوی مهم

کندل استیک نوعی ابزار تصویری برای ثبت قیمت ها است که در تحلیل تکنیکال استفاده می شود.

این نماد دارای یک بازه زمانی(تایم فریم) است.

این نماد به ما نشان میدهد که ابتدای بازه زمانی قیمت چه بوده است در انتهای بازه زمانی قیمت چقدر بوده است، بالاترین قیمت در این بازه زمانی چه بوده و پایننترین قیمت در این بازه زمانی چه بوده است.

بخش پهن شمعدان “بدنه” نامیده می شود و به سرمایه گذاران می گوید که آیادر آن بازه زمانی قیمت پایانی بالاتر یا کمتر از قیمت افتتاحیه بوده است (مشکی/قرمز اگر سهام پایین تر بسته شود، سفید/سبز اگر سهام بالاتر بسته شود).

مفاهیم کلیدی

نمودارهای کندل استیک قیمت های بالا، پایین، باز و بسته شدن یک اوراق بهادار را برای یک دوره خاص نشان می دهد.
استفده از شمعدان‌ها در میان تجار و بازرگانان برنج ژاپنی برای ردیابی قیمت‌های بازار و حرکت روزانه صدها سال قبل از رایج شدن در ایالات متحده صورت می گرفت.
معامله گرانی که به دنبال الگوهای نمودار هستند می توانند از کندل استیک استفاده کنند.

تاریخچه

نمودار شمعی حدود 300 سال پیش در ژاپن توسعه یافت، زیرا معامله گران متوجه الگوهای قیمتی خاصی شدند و شروع به استفاده از آنها برای پیش بینی تغییرات قیمت در بازار برنج کردند.

معامله گران درگیر در این بازار متوجه شدند که الگوهای خاصی در حرکت قیمت اغلب قبل از حرکت در قیمت برنج است.

آنها شروع به جستجو و مطالعه این الگوها و استفاده از آنها در تعیین کردند آیا برای گرفتن مواضع. در حالی که تکنیک های کندل استیک برای صدها سال در ژاپن استفاده می شود، آنها ابزار نسبتا جدیدی برای تجارت سهام در غرب هستند.

در طول دهه 1990 پس از انتشار چندین کتاب در این زمینه، به ویژه کتاب فراتر از شمعدان‌های استیو نیلسون: تکنیک‌های نمودار جدید ژاپنی آشکار شد و با نمودارهای شمعدانی ژاپنی استراتژی‌هایی برای سود، محبوبیت یافتند.

توصیف کندل استیک

سایه های شمعدان یا به اصطلاح فیتیله شمع دامنه نوسانان قیمت را در بازه زمانی نشان می دهد.

بدنه شمع یا شمعدان قیمت باز و بسته شدن قیمت را نشان می دهد.

شکل شمعدان بر اساس رابطه بین قیمت های بالا، پایین، باز شدن و بسته شدن روز متفاوت است.

کندل ها منعکس کننده تأثیر احساسات سرمایه گذار بر قیمت دارایی ها هستند و توسط تحلیلگران فنی برای تعیین زمان ورود و خروج از معاملات استفاده می شوند.

نمودار شمعی بر اساس تکنیکی است که در سده 1700 در ژاپن برای ردیابی قیمت برنج توسعه یافت.

کندل استیک ها تکنیک مناسبی برای معامله هر دارایی مالی نقدی مانند سهام، ارز و آتی هستند.

کندل استیک ها به ما چه می گویند؟

شمعدان های بلند سفید/سبز نشان می دهد که فشار خرید قوی وجود دارد.

همچنین نشان می دهد که روند قیمت ها صعودی است.

با این حال، آنها را باید در چارچوب ساختار بازار نگاه کرد و نه به صورت جداگانه.

به عنوان مثال، یک شمع سفید بلند احتمالاً اگر در سطح حمایت قیمت اصلی شکل الگوی شمع چیست؟ بگیرد، اهمیت بیشتری خواهد داشت.

شمعدان بلند مشکی/قرمز نشان می دهد که فشار فروش قابل توجهی وجود دارد.

این نشان می دهد که قیمت نزولی است.

الگوهای کندلی

چکش یک الگوی قیمت در نمودار کندل استیک است که زمانی اتفاق می‌افتد که یک ادارایی به میزان قابل‌توجهی پایین‌تر از باز شدن آن معامله می‌شود، اما در بازه زمانی نزدیک به قیمت باز شدن بسته می‌شود.

این الگو یک شمعدان چکشی شکل را تشکیل می دهد که در آن سایه پایین حداقل دو برابر اندازه بدن واقعی است.

بدنه کندل نشان دهنده تفاوت بین قیمت باز و بسته شدن است، در حالی که سایه قیمت های بالا و پایین را برای دوره نشان می دهد.

چکش ها نشانه تسلیم بالقوه فروشندگان برای تشکیل یک کف هستند، همراه با افزایش قیمت برای نشان دادن یک حرکت معکوس بالقوه در جهت قیمت.

همه اینها در طول یک دوره اتفاق می افتد، جایی که قیمت پس از افتتاح کاهش می یابد، اما پس از آن دوباره تا نزدیک به قیمت افتتاحیه بسته شود.

چکش ها زمانی بیشترین تاثیر را دارند که حداقل سه یا چند شمع در حال کاهش قبل از آنها باشند.

کندل نزولی شمعی است که کمتر از بسته شدن شمع قبل از خود بسته شود.

چکش باید شبیه “T” باشد.

این نشان دهنده پتانسیل یک شمع چکشی است.

شمعدان چکشی تا زمانی که تایید نشود نشان دهنده برگشت قیمت به سمت بالا نیست.

اگر شمع بعدی چکش بالاتر از قیمت بسته شدن چکش بسته شود، تایید اتفاق می‌افتد.

در حالت ایده آل، این شمع تایید خرید قوی را نشان می دهد.

برای کسانی که در موقعیت‌های لانگ جدید قرار می‌گیرند، می‌توان استاپ لاس را زیر پایین سایه چکش قرار داد.

چکش ها معمولاً به صورت جداگانه استفاده نمی شوند، حتی با تأیید.

معامله گران معمولاً از تحلیل قیمت یا روند یا شاخص های فنی برای تأیید بیشتر الگوهای کندل استیک استفاده می کنند.

چکش ها در تمام تایم فریم ها از جمله نمودارهای یک دقیقه ای، نمودارهای روزانه و نمودارهای هفتگی رخ می دهند.

مرد حلق آویز

مرد آویزان نوعی الگوی شمعدانی است. کندل ها قیمت های بالا، پایین، باز شدن و بسته شدن یک اوراق بهادار را برای یک بازه زمانی خاص نشان می دهند. کندل ها منعکس کننده تأثیر احساسات سرمایه گذاران بر قیمت اوراق بهادار هستند و توسط برخی از معامله گران فنی برای تعیین زمان ورود و خروج از معاملات استفاده می شود.

اصطلاح “مرد آویزان” به شکل شمع و آنچه که ظاهر این الگو استنباط می کند، اشاره دارد.

مرد آویزان نشان دهنده معکوس شدن یک روند صعودی است.

در حالی که فروش یک دارایی صرفاً بر اساس الگوی مرد معلق یک پیشنهاد مخاطره آمیز است، بسیاری بر این باورند که این یک شواهد کلیدی است که احساسات بازار شروع به تغییر کرده است.

قدرت در روند صعودی دیگر وجود ندارد.

چگونه مرد آویزان شکل می گیرد؟

• دارایی در یک روند صعودی بوده است.
• شمع دارای بدنه واقعی کوچک (فاصله بین باز و بسته) و سایه پایینی بلند است.
• در برخی موارد سایه بالایی وجود ندارد.

با توجه به این دو معیار، وقتی یک مرد آویزان در یک روند صعودی شکل می گیرد، نشان می دهد که خریداران قدرت خود را از دست داده اند.

در حالی که تقاضا باعث افزایش قیمت سهام شده است، فروش قابل توجهی در این روز رخ داد.

در حالی که خریداران توانستند قیمت را به نزدیکی باز برگردانند، فروش اولیه نشان می دهد که تعداد فزاینده ای از سرمایه گذاران فکر می کنند قیمت به اوج خود رسیده است.

برای کسانی که به معاملات کندل استیک معتقد هستند، این الگو فرصتی را برای فروش موقعیت های خرید موجود یا حتی کوتاهی در انتظار کاهش قیمت فراهم می کند.

مرد حلق آویز شده با یک “جسم” کوچک در بالای یک سایه بلند پایین مشخص می شود. سایه زیر باید حداقل دو برابر طول بدن باشد.

با مشاهده چنین الگوی، در نظر بگیرید که یک معامله کوتاه در نزدیکی پایان روز پس از مرد حلق آویز شده آغاز کنید.

یک استراتژی تهاجمی تر این است که معامله را نزدیک به قیمت بسته شدن مرد حلق آویز یا نزدیک به باز شدن شمع بعدی انجام دهید.

یک دستور حد ضرر را بالای شمع مرد آویزان قرار دهید.

الگوهای معاملاتی شمعدانی دو دوره ای

الگوی کندل استیک فراگیر نزولی

الگوی فراگیر نزولی یک الگوی نمودار فنی است که نشان دهنده قیمت های پایین تر در آینده است.

این الگو شامل یک شمعدان رو به بالا (سفید یا سبز) و به دنبال آن یک شمعدان بزرگ رو به پایین (سیاه یا قرمز) است که شمع کوچکتر را تحت الشعاع قرار می دهد یا “بلع” می کند. این الگو می تواند مهم باشد زیرا نشان می دهد که فروشندگان از خریداران سبقت گرفته اند و قیمت را به شدت پایین می آورند (شمع پایین) تا اینکه خریداران بتوانند آن را بالا ببرند (شمع بالا).

الگوی فراگیر نزولی به شما چه می گوید؟

یک الگوی فراگیر نزولی در پایان برخی از حرکت های صعودی قیمت مشاهده می شود.

مشخص شده است که اولین شمع حرکت رو به بالا توسط یک شمع دوم بزرگتر سبقت گرفته یا غرق می شود که نشان دهنده تغییر به سمت قیمت های پایین تر است.

زمانی که قیمت باز شمع فروگیر بسیار بالاتر از بسته شدن شمع اول باشد و زمانی که بسته شدن شمع فروگیر بسیار پایین تر از باز شدن شمع اول باشد، این الگو قابلیت اطمینان بیشتری دارد.

یک شمع پایین بسیار بزرگتر نسبت به زمانی که شمع پایین فقط کمی بزرگتر از شمع بالا باشد، قدرت بیشتری نشان می دهد.

این الگو همچنین زمانی قابل اعتمادتر است که یک حرکت صعودی را دنبال کند.

اگر عمل قیمت متلاطم یا متغیر باشد، بسیاری از الگوهای فراگیر رخ خواهند داد، اما بعید است که منجر به حرکت قیمت عمده شوند، زیرا روند کلی قیمت متلاطم یا متغیر است.

قبل از اقدام بر روی الگو، معامله گران معمولا منتظر می مانند تا شمع دوم بسته شود و سپس روی شمع زیر اقدام می کنند.

اقدامات شامل فروش یک موقعیت خرید به محض وقوع یک الگوی نزولی یا ورود بالقوه به یک موقعیت فروش است.

الگوی فراگیر صعودی

الگوی فراگیر صعودی یک الگوی معکوس دو شمعی است.

شمع دوم بدون توجه به طول سایه‌های دم، بدن واقعی شمع اول را کاملاً «بلع» می‌کند.

این الگو در یک روند نزولی ظاهر می شود و ترکیبی از یک شمع قرمز یا تیره و به دنبال آن یک شمع سبز توخالی بزرگتر است.

در روز دوم الگوی، قیمت پایین‌تر از پایین‌ترین حد قبلی باز می‌شود، با این حال فشار خرید، قیمت را به سطح بالاتری نسبت به بالاترین قبلی سوق می‌دهد، که منجر به یک برد آشکار برای خریداران می‌شود.

یک الگوی فراگیر صعودی نباید صرفاً به عنوان یک شمعدان سفید یا سبز که نشان دهنده حرکت رو به بالا قیمت است و به دنبال یک کندل سیاه که نشان دهنده حرکت رو به پایین قیمت است تفسیر شود.

از آنجایی که کندل کمتر از بسته شدن آن در روز اول باز می شود و هم بالاتر از باز شدن در روز اول بسته می شود، شمعدان سفید یا سبز در الگوی افزایشی صعودی نشان دهنده روزی است که در آن خرس ها قیمت را در صبح کنترل کردند ولی گاوها قاطعانه توانستند کنترل را بدست بیاورند.

شمعدان سفید یا سبز با الگوی فراگیر صعودی معمولاً دارای یک فیتیله بالایی کوچک است. این بدان معناست که نشان می‌دهد دوره به پایان رسید در حالی که قیمت همچنان در حال افزایش بود.

فقدان فتیله بالایی باعث می‌شود که روز بعد شمعدان سفید یا سبز دیگری تولید شود که بالاتر از بسته شدن الگوی فراگیر صعودی بسته می‌شود، اگرچه ممکن است دوره بعد پس از باز شدن در دهانه، یک شمعدان قرمز یا سیاه تولید شود.

الگوهای معاملاتی شمعدانی سه روزه

ستاره صبح

الگوی ستاره صبح یک الگوی سه میله ای است که پایان یا معکوس شدن یک روند نزولی را نشان می دهد. نوار اول یک بدنه سیاه(قرمز) بلند است که نشان دهنده ادامه روند نزولی است.

نوار دوم دارای بدنه کوچکی است که می تواند سیاه (قرمز)یا سفید(سبز) باشد و شکاف کمتری دارد.

نوار سوم الگوی بدنه سبز یا سفیدی را نشان می دهد که به خوبی در ناحیه بدنه قرمز یا سیاه روز اول بسته می شود.

الگوهای ستاره صبح را می توان به عنوان یک نشانه بصری برای شروع یک روند معکوس از نزولی به صعودی استفاده کرد، اما زمانی اهمیت بیشتری پیدا می کند که سایر شاخص های فنی همانطور که قبلا ذکر شد، از آنها حمایت کنند.

به طور کلی، یک معامله گر می خواهد شاهد افزایش حجم در طول سه جلسه تشکیل الگو باشد و در روز سوم بیشترین حجم را مشاهده کند.

حجم بالا در روز سوم اغلب به عنوان تأیید الگو (و یک روند صعودی بعدی) بدون توجه به سایر شاخص ها در نظر گرفته می شود.

همانطور که ستاره صبح در جلسه سوم شکل می گیرد و تا زمانی که نشانه هایی دیگر دال بر تغییر روند وجود داشته باشد، روند صعودی را طی می کند.

سایه کندل (سایه شمع) در تحلیل تکنیکال چیست؟

الگوهای کندل استیک جزء یکی از مهمترین بخش‌های تحلیل تکنیکال محسوب می‌شوند. این قسمت برای بسیاری از تحلیلگران تکنیکال به معنای پایه و الفبای تحلیلی می‌باشد. همان‌طور که می‌دانید شمع‌ها (کندل‌ها) دارای سه قسمت اعم از بدنه، سایه بالایی و سایه پایینی هستند. در این مقاله قصد داریم به بررسی سایه کندل‌ها بپردازیم.

سایه‌ها اطلاعات ارزشمندی را در اختیار معامله‌گران و تحلیلگران قرار می‌دهند و درواقع بیانگر چگونگی و چرایی عملکرد قیمت در یک بازه زمانی مشخص هستند. سایه‌ها در تفسیر روانشناسی بازار اهمیت دارند. این درحالی است که برخی تحلیلگران توجه کافی نسبت به سایه‌ها ندارند.

اصول کندل

همان‌طور که در تصویر می‌بینید، هر کندل حاوی اطلاعاتی نظیر قیمت بازشدن، قیمت بسته شدن، سقف و کف قیمت است و در واقع یک کندل از این مقادیر به‌وجود آمده‌است.

سایه‌ها به‌صورت خطوطی در بالا و پایین بدنه کندل ظاهر می‌شوند. خط بالای بدنه کندل "فتیله" و خط پایین بدنه کندل "دم" نامیده می‌شود. در حالت کلی به این خطوط "سایه" می‌گویند. در نمودار شمعی، بالاترین مقدار قیمت با قسمت فتیله یا همان سایه بالایی و پایین‌ترین مقدار قیمت با قسمت دم یا همان سایه پایینی نشان داده می‌شود.

وقتی یک سهم با قیمتی بالاتر از قیمتی که باز شده‌ است، بسته می‌شود معمولا بدنه آن کندل تو خالی (سفید) یا سبز رنگ است و یک کندل صعودی محسوب می‌شود. در چنین حالتی قسمت پایین بدنه کندل نشان‌دهنده قیمت آغازین و قسمت بالایی نشان‌دهنده قیمت بسته‌شدن سهم است.

در کندل نزولی، قیمت بسته‌شدن سهم کمتر از قیمت آغازین آن است و در این حالت بدنه کندل قرمز رنگ یا توپر (مشکی) است. قسمت بالای‌‌ بدنه کندل، نشان‌دهنده قیمت آغازین سهم و قسمت پایین بدنه کندل نشان‌دهنده قیمت بسته‌شدن سهم می‌باشد.

سایه کندل چه چیزی را آشکار می‌کند؟

پیش‌ از این گفته شد که سایه بالایی کندل بالاترین مقدار قیمت و سایه پایینی کندل پایین‌ترین مقدار قیمت را نشان می‌دهد اما این تنها کاربرد سایه کندل نیست. سایه‌ها، اطلاعات مهمی در مورد نحوه عملکرد سهم در یک بازه زمانی مشخص را در اختیار تحلیلگران و معامله‌گران قرار می‌دهند.

انواع سایه

برخی کندل‌ها دارای سایه‌های بلند، برخی دارای سایه‌های کوتاه و حتی تعدادی از آن‌ها اصلا سایه ندارند. معمولا سایه‌های بالایی و پایینی با یکدیگر هم‌اندازه نیستند و هرکدام بیانگر نکات و اطلاعات مفیدی هستند که در ادامه به آن می‌پردازیم.

اگر سایه بالایی بلندتر باشد

وقتی که سایه بالایی کندل بلندتر است، در واقع قیمت بسته شدن سهم به طور قابل توجهی پایین‌تر از بیشترین مقدار قیمت قرار دارد و نشانگر این است که فروشندگان سعی بر پایین آوردن قیمت در آن بازه دارند.

اگر کندل نزولی، سایه بالایی بلندی داشته باشد؛ بین قیمت باز شدن و بالاترین قیمت اختلاف زیادی وجود دارد. همچنین اگر کندل صعودی باشد، بین قیمت بسته‌ شدن و بالاترین قیمت فاصله زیادی وجود دارد.

اگر سایه پایینی بلندتر باشد

وقتی که سایه پایینی بلندتر است، برعکس حالت فوق اتفاق می‌افتد و فروشندگان سعی بر کاهش قیمت دارند اما قدرت خریداران مانع از کاهش قیمت شده و قیمت را افزایش می‌دهند و در نهایت سایه پایینی بلندتر می‌شود. احتمال تغییر روند بازار در این محدوده وجود دارد اما این نوع سیگنال کمی ضعیف است. علاوه بر این وقتی بازار در حالت اشباع فروش یا حمایت است، سایه پایینی بلند، از اهمیت بیشتری برخوردار است.

سایه‌های بلند درطرف بالا یا پایین، اغلب در انتهای یک روند و دقیقا قبل از بازگشت روند ایجاد می‌شوند و سپس روند جدیدی در جهت مخالف ایجاد می‌شود.

اگر کندل نزولی و سایه پایینی بلندی داشته باشد، می‌توانید بین قیمت بسته شدن و پایین‌ترین قیمت، اختلاف زیادی را مشاهده کنید. ولی اگر کندل صعودی این شرایط را داشته باشد، بین قیمت باز شدن و پایین‌ترین قیمت فاصله زیادی را مشاهده می‌کنید.

نکته: معمولا سایه‌های بلند به وضعیت هیجانی بازار اشاره می‌کنند.

اگر سایه کوتاه باشد

هنگامی که کندل، سایه کوتاهی دارد بیانگر این است که بیشتر معاملات سهم در بین قیمت آغازین و قیمت بسته شدن سهم، اتفاق افتاده است. اگر سایه طولانی‌تر باشد نشانگر این است که معاملات در قیمتی بیشتر یا الگوی شمع چیست؟ کمتر از قیمت آغازین و بسته شدن، رخ داده است.

تفاوت الگوهای شمعی با توجه به شکل سایه

از الگوهایی که سایه در آن‌ها نقش مهمی دارد می‌توان به چکش، چکش وارونه، مرد دارآویز، پین‌بار، دوجی و دوکی (spinning tops) و اشاره کرد.

• در الگوی چکش هرچقدر بدنه کوچکتر و سایه پایینی بلندتر باشد، احتمال شکل‌گیری الگو، قوی‌تر است. این الگو در کف به‌وجود می‌آید.

• درصورتی که الگوی چکش در کف ایجاد شود چکش وارونه نام دارد و می‌تواند بیانگر بازگشت روند باشد. در الگوی چکش‌ وارونه نیز هرچه بدنه کندل کوچکتر و سایه بالایی آن بلندتر باشد، الگو از اعتبار بیشتری برخوردار است.

• الگوی مرد دارآویز همان الگوی چکش نزولی است که در سقف به‌وجود می‌آید. طول سایه بهتر است حداقل سه برابر بدنه اصلی باشد چراکه الگو در این حالت از اعتبار بیشتری برخوردار است. در حالت کلی هرچه اندازه سایه پایینی بلندتر و سایه بالایی کوتاه‌تر باشد، این الگو معتبرتر است.

، بدنه‌ای بسیار کوچک و سایه بلندی دارد و مجموعه‌ای از همه الگوهای فوق است. در حالت کلی می‌توان هر الگویی را که بدنه کوچک و سایه بلندی دارد را پین‌بار نامید. الگوی پین‌بار نزولی، سایه بالایی بلند دارد یعنی در این حالت قیمت‌ها به زودی کاهش خواهند یافت و الگوی پین‌بار صعودی، سایه پایینی بلندی دارد و نشان‌دهنده افزایش قیمت‌ها است.

بدنه بسیارکوچک و سایه بلند دارد. این کندل‌ها نشان دهنده سردرگمی و تردید در بازار هستند.

• الگوی دوکی (spinning top)، بدنه‌ای کوچک و سایه‌ای بلند دارد. شکل الگو بیانگر این است که قیمت نوسانات زیادی را تجربه کرده‌ است و جدال خریداران و فروشندگان را برای تعیین قیمت نشان می‌دهد. همچنین الگوی دوکی مانند الگوی دوجی، نشان‌دهنده سردرگمی و تردید در بازار است. اگر این الگو در انتهای روند نزولی شکل گیرد و سپس یک کندل صعودی قدرتمند (که به این سردرگمی پایان دهد) ایجاد شود، احتمال افزایش قیمت و تغییر روند وجود دارد. برعکس این حالت نیز صادق است.

چگونه با استفاده از سایه کندل‌ها معامله کنیم؟

همان‌طور که گفته شد از سایه‌ها می‌توان اطلاعات مهمی بدست آورد. مثلا یک سایه می‌تواند نشان‌دهنده برگشت روند یا جابه‌جایی قدرت خریدار یا فروشنده باشد.

نکته: سایه الگوهای شمعی زمانی معتبر هستند که در مناطق مهمی مثل PRZ باشند. با توجه به سایر عوامل می‌توان تشخیص داد که روند به صورت بازگشتی یا ادامه‌دار خواهد بود.

در الگویی مثل پین بار ، سایه نقش مهمی دارد و می‌توان از آن به عنوان یک سیگنال اولیه استفاده کرد. در این حالت اگر به اصطلاح کندل بعدی بالاتر از این کندل بسته شود، یعنی قیمت بسته شدن آن بالاتر از پین بار بوده و یک سیگنال خرید محسوب می‌شود.

همچنین اگر کندل بعد از پین‌بار، پایین‌تر از پین‌بار بسته شود یعنی قیمت بسته شدن کندل پایین‌تر از سایه پین‌بار باشد، یک سیگنال فروش محسوب می‌شود. در این حالت بعد از مشاهده کندل تاییدی می‌توانید وارد معامله شوید و حدضرر را بالاتر از کندل اولی (کندل سیگنال) قرار دهید. سیو سود (TP) را نیز در محدوده حمایت قرار دهید.

در موقعیت خرید برعکس حالت فروش عمل کنید و بعد از مشاهده کندل تاییدی، وارد معامله شوید و حدضرر را پایین‌تر از کندل اولی (کندل سیگنال) قرار دهید و سپس سیو سود (TP) را نیز در محدوده مقاومت قرار دهید.

نکته: در الگوهای کندل استیک باید به دنبال تاییدیه باشید یعنی یک کندل تاییدی باید بعد از کندل اول (کندل سیگنال) مشاهده شود تا بتوان با اطمینان بیشتری وارد معامله شد.

جمع‌بندی

سایه‌ها می‌توانند سیگنال‌های مهمی در جهت شناسایی حرکت بعدی بازار بدهند. اما پیشنهاد ما به شما این است که همیشه برای تصمیم‌گیری از ابزارهای تکنیکالی دیگر مانند سطوح حمایت و مقاوت، خطوط روند و . استفاده کنید تا تحلیل شما از اعتبار بیشتری برخوردار باشد. برای آشنایی بیشتر با کندل استیک می‌توانید از مقالات موجود در سایت کارگزاری اقتصاد بیدار جهت تکمیل آموزش خود استفاده کنید.