آشنایی کامل با سرمایه گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت
اگر نمی‌خواهید ریسک سرمایه گذاری یا سایر ابزارهای مالی پر تنش را بپذیرید، پیشنهاد می‌کنیم با اوراق درآمد ثابت آشنا شوید؛ ممکن است بعد از آشنایی با این اوراق، شیوه سرمایهگذاری خود را تغییر بدهید.
مسلماً هیچ سرمایه گذاری حاضر به از دست دادن اصل سرمایه خود شخص نیست. به‌طور کلی سرمایه‌گذاران در مواجهه با ریسک به دو دسته ریسک‌پذیر و ریسک‌گریز تقسیم خواهند شد. افراد ریسک گریز به هر دلیل حاضر به پذیرش ریسک نمی باشد و تمایل دارند ضمن حفظ اصل سرمایه خود، سودی احتمالا بیشتر از سود معمول انواع صندوق درآمد ثابت بانکی دریافت کنند. یکی از بهترین راهکارهای سرمایهگذاری برای این دسته از افراد، اوراق با درآمد ثابت می باشد.
اوراق با درآمد ثابت؟
اوراق با درآمد ثابت یکی از انواع اوراق بهادار می باشد که ناشر آن تعهد می‌دهد تا تاریخ سررسید اوراق و در دوره‌های زمانی معین، مقادیر ثابتی را به خریداران این اوراق بپردازد. همچنین در تاریخ سررسید اصل پول به خریداران اوراق بازگردانده خواهد شد. این اوراق تقریبا بدون ریسک بوده و بازده آن کمتر از سهام و کمی بیشتر از سپرده‌های بانکی است.
صندوقهای سرمایه گذاری با درآمد ثابت
سرمایه‌گذاران علاوه بر خرید مستقیم اوراق درآمد ثابت، می‌توانند در صندوقهای با درآمد ثابت نیز سرمایه گذاری بکنند. این صندوق‌ها با ایفای نقش واسطه مالی، سرمایهگذاری افراد کم‌تجربه را از حالت مستقیم به غیرمستقیم تبدیل می کنند و علاوه بر آن مزایای متعددی را برای سرمایه‌گذار و همچنین بازار سرمایه فراهم کنند.
مدیران این صندوق‌ها منابع مالی حاصل از فروش واحدهای خود را بیشتر به خرید اوراق بهادار بدون ریسک مثل اوراق خزانه، اوراق مشارکت، اوراق اجاره و… اختصاص مییابد تا بتوانند سود مشخص با دامنه‌ی نوسان اندک را برای سرمایه‌گذاران فراهم می کنند.
اوراق بدهی
معمولاً دولت‌ها و شرکت‌ها برای تأمین منابع مالی مورد نیاز خود، با فروش اوراق بدهی به عامه‌ی مردم، از آنها وام می‌گیرند. اوراق بدهی به‌منظور تأمین مالی بنگاه‌های اقتصادی منتشر خواهند شد. اوراق بدهی ممکن است کوپن پرداخت سود داشته باشند که در این صورت به صورت دوره‌ای به دارنده این اوراق، مبلغ مشخص تحت عنوان سود پرداخت خواهد شد.
لازم به ذکر است دارنده اوراق بدهی سهمی در مالکیت شرکت نخواهند داشت، لذا در تصمیم‌گیری شرکت، حق رأی ندارد. مهمترین اطلاعاتی که از اوراق بدهی می‌توان کسب کرد عبارت‌اند از:
تاریخ سررسید
ارزش اسمی
نرخ سود اسمی
قیمت بازاری
بازده تا زمان سررسید
گواهی سپرده
گواهی سپرده نوعی اوراق با درآمد ثابت می باشد که خریدار این اوراق می‌تواند سود سپرده را دریافت کند. مهمترین مشخصه گواهی سپرده تاریخ سررسید و نرخ سود ثابت آن است. این گواهی معمولاً توسط بانک منتشر می‌شود، بنابراین تضمین اصل مبلغ سپرده و سودهای پرداختی به عهده‌ی بانک می‌باشد.
تاریخ سررسید گواهی سپرده معمولاً بین یک سال تا پنج سال است. سود پرداختی به دارندگان سپرده به‌صورت دوره‌ای از طریق کوپن‌های گواهی‌های سپرده پرداخت می‌شود. این روش را اغلب افرادی انتخاب می‌کنند که انتظار کسب سود قطعی به‌صورت دوره‌ای (ماهانه یا هر سه ماه یک‌بار) داشته باشند.
مزایای سرمایه گذاری در اوراق با درآمد ثابت
۱) کمترین ریسک
این صندوق‌ها به دلیل سرمایهگذاری در بخش‌های مطمئن و کمترین میزان ریسک، دارای نوسانات پایین و شیب ملایم نرخ سود و در نتیجه دارای ریسک کمتر می باشند. مناسب برای افرادی است که سرمایه گذاری کم ریسک را انتخاب کرده‌اند.
۲) سودهای دوره‌ای بعلاوه تضمین حفظ اصل سرمایه
علاوه بر مقادیری که در دوره‌های زمانی معین به خریداران این اوراق داده خواهد شد، تاریخی تحت عنوان زمان سررسید تعیین‌شده که اصل پول به خریدار اوراق برگردانده شود. مشخص بودن این تاریخ به سرمایه‌گذار امکان برنامه‌ریزی جهت سرمایه‌گذاری‌های آتی را خواهد داد.
۳) تنوع سبد سرمایه گذاری
یکی از مهمترین نکات در سرمایه گذاری تقسیم دارایی‌ها یا تشکیل سبد از دارایی‌های متنوع می باشد. تقسیم دارایی باعث می‌شود تا ریسک سرمایهگذاری به‌طور محسوسی کاهش بیابد. هر چه سبد دارایی‌هایتان متنوع‌تر شود، سرمایه گذاری مطلوب‌تری خواهید داشت. خرید اوراق با درآمد ثابت نقش بسزایی در کاهش ریسک سبد شما ایفا می کند.
۴) اولویت در صورت انحلال شرکت
از دیگر مزایای سرمایه گذاری در انواع صندوق درآمد ثابت اوراق با درآمد ثابت می باشد که در صورت ورشکستگی یک شرکت، اولویت پرداخت پول با دارندگان اوراق با درآمد ثابت می باشد.
انواع صندوق های سرمایه گذاری
در این مطلب انواع صندوق های سرمایه گذاری معرفی می شود. مهم ترین ویژگی در همه صندوق های سرمایه گذاری کمک گرفتن از افراد حرفه ای و کاربلد در نحوه سرمایه گذاری است.
این افراد می توانند به سرمایه گذاران خردی که اطلاعات کافی و درخوری ندارند، کمک نمایند. هدف اصلی این تحلیلگران و مدیران سرمایه گذاری بررسی و آنالیز دقیق و به موقع گزینه های خرید و فروش است.
به این ترتیب می تواند بهترین انتخاب را برای یک عملکرد مطلوب و رسیدن به برترین میزان سود داشته باشند.
درمجموع صندوقهای سرمایهگذاری با توجه به امکانات و توانایی‌هایی که در اختیار دارند، تلاش می‌کنند که سرمایهگذاری در بازار را جذاب‌تر کرده و فرصت‌ها و انتخاب‌های بیشتری را با ریسک کمتر و بازدهی بالاتر برای سرمایه‌گذاران فراهم کنند.
یک مزیت بزرگ صندوق های سرمایه گذاری متنوع بودن آنهاست
در حال حاضر بیش از ۱۰۰ صندوق سرمایهگذاری در بازار سرمایه ایران فعال است؛ اما در یک تقسیم‌بندی کلی، صندوقهای سرمایهگذاری در قالب هفت گروه اصلی دسته بندی می شوند:
انواع صندوق های سرمایه گذاری
۱- صندوق سرمایهگذاری با درآمد ثابت
۲- صندوق سرمایهگذاری در سهام
۳- صندوق سرمایهگذاری مختلط
۵- صندوق قابل معامله(ETF)
۶- صندوقهای نیکوکاری
۷- صندوقهای تأمین مالی
۸- صندوقهای اختصاصی بازارگردان
آشنایی با مفهوم صندوق سرمایه گذاری در بورس و انواع آن
در شرایط تورم و گرانی فعلی، خواسته‌ی بسیاری از افراد این است که پولشان را جایی بگذارند تا ارزشش کم نشود و روی آن سود کنند. خرید مسکن، خودرو، زمین، ارز، طلا، بورس و سرمایهگذاری در صندوقهای سرمایهگذاری، از جمله مواردی هستند که افراد برای سرمایهگذاری به آنها فکر می‌کنند. اما آنچه که مهم می‌باشد، این است که گزینه‌هایی را برای سرمایهگذاری انتخاب کنیم که علاوه بر مطمئن بودن، پرسود و بربازده نیز باشند. سرمایهگذاری در بورس، روشی است که اگر به درستی و با مهارت انجام شود، بازدهی مناسبی را برای سرمایه‌گذار به ارمغان خواهد آورد. سرمایهگذاری در بورس به دو روش مستقیم و غیرمستقیم انجام می‌شود. در این مقاله از از سری مقالات آموزش بورس در چراغ راجع به سرمایهگذاری غیرمستقیم با استفاده از ایجاد صندوق سرمایه گذاری در بورس صحبت خواهیم کرد.
صندوق سرمایه گذاری در بورس چیست؟
در بازار بورس صندوق سرمایه گذاری چیست
گفتیم که سرمایهگذاری در بورس به دو روش مختلف انجام می‌شود. روش مستقیم و روش غیرمستقیم. در روش مستقیم، سرمایهگذاری توسط کسانی انجام می‌شود که شناخت خوبی از بورس دارند و کار و زندگی‌شان در آن متمرکز شده است. این افراد، با پیگیری مداوم تمام اخبار و اطلاعات مربوطه، به خرید و فروش سهم و اوراق بهادار مناسب در زمان مناسب می‌پردازند. اما شاید همه‌ی مردم از مهارت، دانش و یا زمان کافی برای سرمایهگذاری در بورس برخوردار نباشند. به همین دلیل آنها می‌توانند از روشهای غیرمستقیم سرمایهگذاری استفاده کنند و ارزش پول خود را حفظ کنند. سرمایهگذاری غیرمستقیم در بورس یا همان سرمایهگذاری در صندوق سرمایه گذاری در بورس یکی از گزینه‌های امن سرمایهگذاری در بازار بورس به حساب می‌آید که در همه دنیا به‌عنوان متداول‌ترین روش سرمایهگذاری شناخته می‌شود. این روش علاوه بر سودده بودن برای سرمایه‌گذاران، ریسک بسیار پایینی هم دارد.
یک صندوق سرمایه گذاری در بورس مجموعه‌ای متشکل از سهام، اوراق مشارکت و سایر اوراق بهادار می‌باشد. می‌توانید این صندوق‌ها را به صورت شرکتی در نظر بگیرید که افراد مختلف، پول‌های خود را روی هم می‌گذارند و در سبدی از اوراق بهادار سرمایهگذاری می‌کنند. نکته‌ی مثبتی که در رابطه با این صندوق‌ها وجود دارد این است که به سرمایه‌گذار امکان دستیابی به بازدهی بالاتر از سود بانکی را خواهند داد.
صندوق سرمایه گذاری در بورس و مزیت‌های آن
شرکت‌هایی که عضو صندوق سرمایه گذاری در بورس هستند، دارای مجوز رسمی از سوی سازمان بورس هستند و اتفاقاً امنیت خوبی هم دارند. در این بخش به برخی از مزایای سرمایهگذاری در این صندوق‌ها اشاره خواهیم کرد.
- قابلیت نقد شوندگی بالا: صندوق سرمایه گذاری ضامن نقدشوندگی بالایی دارد. یعنی شما با سرمایهگذاری در صندوق‌ها می‌توانید خیلی زود پول خود را نقد کنید.
- مدیریت حرفه‌ای دارایی‌ها: مدیریت حرفه‌ای پول شما، یکی دیگر از مزایای صندوق سرمایه گذاری است. این صندوق‌ها به‌عنوان ابزاری برای سرمایه‌گذاران خرد به شمار می‌روند تا بتوانند از توانایی‌ها و مهارت‌های افراد حرفه‌ای برای سرمایهگذاری و نظارت بر دارایی‌هایشان استفاده کنند. تحلیلگران و مدیران سرمایهگذاری همواره در تلاش هستند تا با یافتن گزینه‌های مناسب و خرید و فروش به موقع آنها، عملکرد ممتازی برای سرمایه‌گذاران خود فراهم آوردند.
- نظارت دقیق و اطلاعات شفاف: هر صندوق سرمایه گذاری در بورس در بازه‌های زمانی مشخص توسط سه نهاد سازمان بورس و اوراق بهادار، متولی و حسابرس مورد بازرسی قرار می‌گیرد. در ضمن تمام این صندوق‌ها فعالیت‌های خود را به صورت شفاف اطلاع‌رسانی می‌کنند.
- کاهش ریسک سرمایهگذاری: بر اساس قوانین سازمان بورس، هر صندوق سرمایه گذاری در بورس موظف است تا با «متنوع سازی دارایی‌ها»، سبدی متنوع از دارایی‌های نقدی و اوراق بهادار تشکیل دهد. بخشی از این دارایی‌ها شامل دارایی‌های با درآمد ثابت مثل اوراق مشارکتی و سپرده‌های بانکی هستند که ریسک سرمایهگذاری را تا حد قابل توجهی کاهش می‌دهند.
- صرفه‌جویی‌های ناشی از مقیاس: هر صندوق سرمایه گذاری در بورس از گردآوری سرمایه‌های خرد تشکیل شده است. این صندوق‌ها پول‌های خرد را جمع می‌کنند و می‌توانند از پتانسیل یک سرمایهگذاری در مقیاس کلان استفاده کنند. مثلاً شاید با یک میلیون تومان، امکان سرمایهگذاری در گزینه‌های متنوع وجود نداشته باشد؛ اما با توجه به حجم بالای سرمایه در صندوقهای سرمایهگذاری، این امر ممکن خواهد شد.
انواع صندوق سرمایه گذاری در بورس
مدل های مختلف صندوق سرمایه گذاری در بازار بورس
در حال حاضر، صندوقهای سرمایهگذاری تنوع پیدا کرده‌اند و به مدل‌های مختلفی از آنها در کشور برای فعالیت، مجوز داده شده است. در این بخش به معرفی ۴ صندوق سرمایه گذاری در بورس که جزء معروف‌‌ترین‌ها هستند، خواهیم پرداخت.
۱. صندوقهای سهامی
بخش اعظم سرمایهگذاری این صندوق‌ها، از طریق سرمایهگذاری در سهام پذیرفته شده در بورس می‌باشد. این نمونه از صندوق سرمایه گذاری در بورس حداقل ۷۰% از دارایی‌های خود را در سهام سرمایهگذاری می‌کند. ۳۰% باقیمانده را نیز به اختیار مدیر صندوق در جاهای دیگری مثل اوراق مشارکت، سپرده بانکی و یا سایر اوراق بهادار با درآمد ثابت انواع صندوق درآمد ثابت سرمایهگذاری می‌کند. ریسک این نوع از صندوق بالاست، اما در عوض بازدهی بیشتری دارد.
۲. صندوقهای با درآمد ثابت
این نوع از صندوقهای سرمایهگذاری نسبت به صندوق سرمایه گذاری در بورس از نوع سهامی، کم‌ریسک‌تر می‌باشند. بیشترین سرمایهگذاری آنها در اوراق بدهی، اسناد خزانه اسلامی و یا سپرده‌های بانکی است. شاید این سوال برایتان پیش بیاید که خب چرا به جای استفاده از این صندوق‌ها، پولمان را در بانک سرمایهگذاری نکنیم؟ نکته‌ی مهم این‌جاست که وقتی فردی صندوق با درآمد ثابت را انتخاب می‌کند، در واقع قدرت چانه‌زنی صندوق با بان‌ها به سبب جمع کردن سرمایه‌های مختلف، بیشتر می‌شود. این موضوع باعث می‌شود تا صندوق سود بیشتری از سپرده‌های بانکی بگیرد. بعلاوه این صندوق‌ها می‌توانند تا ۱۵ درصد از دارایی‌های خود را در سهام هم سرمایهگذاری کنند و تا حدی هم از پتانسیل این بازار استفاده کنند.
۳. صندوق سرمایه گذاری در بورس مختلط
صندوقهای سرمایهگذاری مختلط چیزی مابین « صندوقهای سهامی» و «صندوقهای با درآمد ثابت» تعریف می‌شوند. این نوع از صندوق سرمایه گذاری در بورس حدود نصف دارایی خود انواع صندوق درآمد ثابت را در سهام سرمایهگذاری می‌کند و نصف دیگر را در اوراق با درآمد ثابت. به همین خاطر، می‌توان گفت که این صندوق‌ها نسبت به «صندوقهای سهامی» هم ریسک کمتر و البته بازدهی کمتری دارند.
۴. صندوقهای طلا
افرادی که می‌خواهند وارد بازار طلا شوند، اما به هر دلیلی (گم شدن، ربوده شدن و یا گاهی اجرت بالا) از خرید طلا ترس دارند، می‌توانند از صندوقهای طلا استفاده کنند. در حال حاضر، ۴ صندوق طلای فعال در کشور داریم. به راحتی می‌توان تمام تغییرات قیمتی که در بازار طلا اتفاق می‌افتد را در این نوع از صندوق سرمایه گذاری در بورس مشاهده کرد.
۵. صندوقهای سرمایه گذاری قابل معامله (ETF)
علاوه بر مواردی که تا به اینجا گفتیم، چند نوع صندوق سرمایه گذاری دیگر هم در بورس وجود دارد که از جمله‌ی آنها می‌توان به صندوق سرمایهگذاری زمین و ساختمان، نیکوکاری، پروژه، جسورانه، شاخصی و صندوق سرمایهگذاری قابل معامله (ETF)، اشاره کرد. دقت داشته باشید تمام صندوق‌هایی که در این مقاله به آنها اشاره شد، خودشان در بورس نیستند. بلکه این صندوق‌ها در اوراق بهاداری سرمایهگذاری می‌کنند که اغلب در بورس عرضه می‌شوند. اما صندوق سرمایهگذاری قابل معامله (ETF)، خودش هم یکی از شرکت‌های پذیرفته‌شده در بورس باشد. واحدهای سرمایهگذاری صندوقهای ETF در بورس مورد معامله قرار می‌گیرند. مزیت این نوع از صندوق سرمایه گذاری در بورس نسبت به دیگر صندوق‌ها، این است که سرمایهگذاری در آنها، از سایر صندوق‌ها راحت‌تر و کاملاً به لحظه است. این در حالی است که صدور و ابطال واحدهای صندوقهای سرمایهگذاری دیگر دو تا چند روز زمان‌بر خواهد بود.
انتخاب بهترین صندوق سرمایه گذاری در بورس
چگونه بهترین صندوق سرمایه گذاری در بازار بورس را انتخاب کنیم
شما باید معیارها و فاکتورهای مختلفی را در رابطه با یک صندوق سرمایه گذاری در بورس مد نظر قرار دهید تا بتوانید یک صندوق خوب انتخاب نمایید. برای مثال باید عملکرد و بازدهی صندوق در سنوات گذشته را بررسی کنید و ببینید که صندوق بیشتر منابع خود را در کجا سرمایهگذاری کرده است. همچنین به شما توصیه می‌کنیم تا به شناخت مدیر صندوق بپردازید! بله درست است. از آن‌جایی که تصمیمات مرتبط با سرمایهگذاری صندوق به عهده‌ی مدیر صندوق است، پس شناخت او به شما برای انتخاب یک صندوق خوب کمک شایانی خواهد کرد. از موارد دیگر که باید در ارزیابی صندوق های سرمایهگذاری به سراغ آنها رفت، ضامن نقدشوندگی صندوق، عمر صندوق، دوره‌ی پرداخت سود صندوق و … می‌باشد. سایت fipiran، یکی از بهترین سایت‌هایی است که می‌توانید با استفاده از آن، عملکرد و اطلاعات مربوط به صندوقهای سرمایه گذاری را جستجو کنید.
سخن آخر
در این مقاله از سایت آموزش چراغ راجع به مفهوم صندوق سرمایه گذاری در بورس و انواع آن صحبت کردیم. گفتیم که در حال حاضر، روشهای مختلفی برای سرمایهگذاری وجود دارد تا بتوانیم از طریق آنها هم ارزش دارایی‌های خودمان را حفظ کنیم و هم قدمی برای رشد آنها برداریم. صندوق‌ها، یکی از گزینه‌های مطمئن برای سرمایهگذاری در بازار بورس به حساب می‌آیند. در واقع صندوق‌ها، حلقه‌ی اتصال مردم با بازار سرمایه هستند و شعار آنها این است که وحدت، قدرت می‌آفریند. افرادی که اهل ریسک نیستند و یا اینکه وقت و اطلاعات کافی ندارند، می‌توانند پول خود را به صندوقهای سرمایهگذاری بسپارند تا صندوق‌ها برای آنها خرید و فروش کنند و این افراد را به سود برسانند. برای آشنایی با روشهای سرمایهگذاری و بازار سرمایه می‌توانید از دوره آموزش آشنایی با بازار سرمایه بهره‌مند شوید. چراغ ، به عنوان نسل جدیدی از پلتفرم‌های آموزش و استخدام در تلاش است تا بیان و ارائه‌ی نکات و دوره های آموزش بورس به شما برای سرمایهگذاری و کسب سود در این بازار پرتلاطم کمک نماید.
صندوق درآمد ثابت چیست؟
بسیاری از افراد به دلایل مختلفی مثل نداشتن وقت کافی برای تحلیل بازار و یا برای گذراندن دوره‌های آموزشی و همچنین نداشتن اطلاعات کافی درباره فرصت‌های سرمایه گذاری در بازار فعلی برای پس‌انداز پول خود تنها به گزینه بانک فکر می‌کنند. ولی با این کار، فقط فرصت بدست آوردن سود بیشتر را از دست خواهند داد.
صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت در چنین شرایطی به افراد کمک می‌کنند با هر سطح دانش مالی و بورسی، بتوانند با سرمایهگذاری در صندوق از سود بیشتری نسبت به بانک بهره‌مند شوند. در این مطلب از بلاگ داراتو، قرار است به صورت جامع و کاربردی صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت را تعریف کنیم و با انواع و روشهای سرمایهگذاری در آن آشنا شویم.
فهرست موضوعات مقاله
صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت چیست؟
صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت نوعی صندوق سرمایه گذاری برای افرادی با شخصیت مالی کم‌ریسک است. گاهی با توجه به شرایط بحرانی بازار، افراد بسیار حرفه‌ای هم برای مدتی در صندوق با درآمد ثابت سرمایهگذاری می‌کنند. پس لزوما این مدل صندوق‌ها برای افراد غیرحرفه‌ای و تازه‌کار نیست؛ بلکه زمانی کاربرد دارد که به دنبال سود تضمین شده‌ای باشید و نیاز داشته باشید درجه ریسک سرمایهگذاری را به حداقل برسانید.
حجم دارایی صندوق با درآمد ثابت
غالب حجم دارایی صندوق با درآمد ثابت (بین 75 تا 90 درصد) به شکل سپرده‌های بانکی، اوراق بهادار و گواهی سپرده بانکی اوراق مشارکت سرمایهگذاری می‌شود. باقیمانده آن نیز در بازار سهام سرمایهگذاری می‌شود.
پرداخت سود در صندوق با درآمد ثابت
سود صندوق درآمد ثابت غالبا تضمین‌شده است و در دوره‌هایی یک‌ماهه یا سه‌ماهه به سرمایه‌گذاران صندوق پرداخت می‌شود. هر سرمایهگذاری که به هر دلیل در کوتاه‌ترین زمان ممکن نیاز به دریافت سرمایه خود داشته باشد، به‌راحتی با ابطال واحدهای خود در داراتو، می‌تواند سرمایه خود را به‌صورت نقدی دریافت کند.
مزایای صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت چیست؟
سرمایهگذاری در صندوقهای درآمد ثابت یکی از مهمترین و اساسی‌ترین سازوکارهای بازارهای مالی است. این موضوع دلایل زیادی دارد، که در زیر بخشی از مزایای سرمایهگذاری در صندوق درآمد ثابت ذکر شده است. هرچند بخشی از این مزایا به صورت کلی برای صندوق سرمایه گذاری مشترک است.
مدیریت حرفه‌ای دارایی
تیم‌های تحلیلگر گروه مالی آگاه همراه کارشناسان خبره داراتو و همکاری مدیران صندوقهای سرمایهگذاری، با اطلاعات و دانش تخصصی، مناسب‌ترین اوراق را پیدا می‌کنند. اگر اوراق مورد هدف قرار داده شده به موقع خرید و فروش شود، عملکرد صندوق و سود سرمایه‌گذاران بیشتر می‌شود.
اینکه مدیریت دارایی خود را به داراتو می‌سپارید، دلایل دیگری مانند تحمیل هزینه به سرمایه‌گذار را هم دارد. چون وقتی سرمایه‌گذاران مایل باشند خودشان سرمایهگذاری کنند هم هزینه بیشتری برای آموزش خود باید بپردازند و هم زمان بیشتری را باید صرف آموزش دیدن و همچنین رصد کردن بازار و اخبار در زمان خرید و فروش کنند. این در حالی است که شما می‌توانید با هر میزان سرمایه از تخصص مدیران حرفه‌ای با هزینه‌ای به مراتب کمتر در اپلیکیشن و سایت داراتو بهره‌مند شوید.
نقدشوندگی بالا
خرید و فروش واحدهای صندوقهای سرمایهگذاری با درآمد ثابت بسیار آسان است. این موضوع یکی از مزیت‌های بزرگ سرمایهگذاری در صندوق درآمد ثابت به حساب می‌آید. با کمک اپلیکیشن داراتو هر شخصی که قصد مدیریت دارایی خود را دارد، می‌تواند در هر روزی از ماه واحدهای خود را خرید و فروش کند.
سود بالاتر نسبت به سپرده‌گذاری در بانک
نرخ بازدهی صندوقهای سرمایهگذاری درآمد ثابت همیشه بیشتر از نرخ بازدهی سپرده‌گذاری در بانک است. اما از اصلی‌ترین قسمت‌های سرمایهگذاری صندوق‌ها خود اوراق گواهی سپرده بانکی است. پس چرا رشد بیشتری در صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت می‌بینیم؟ مهمترین دلیل آن تفاوت سرمایه گذاری با سپرده گذاری بانکی است.
نکته مهمی که در صندوق درآمد ثابت وجود دارد، سرمایهگذاری با پول کم است. در واقع صندوق‌ها با جمع آوری و متمرکزسازی سرمایه‌های خرد و تشکیل یک سبد بسیار بزرگ دارایی، به عنوان یک سپرده‌گذار کلان وارد مذاکره با بانک می‌شوند. به همین دلیل در مقایسه با یک شخص سپرده‌گذار خرد نرخ سود بالاتری را از بانک دریافت می‌کنند. این سود حاصل شده به طور یکسان میان سرمایه‌گذاران صندوق تقسیم می‌شود.
دلیل دیگر برای نرخ بالاتر سود سرمایهگذاری بخشی از دارایی صندوق با درآمد ثابت در بازار سرمایه است. معمولا بین 10 تا 25 درصد از کل دارایی صندوق زیر نظر کارشناسان خبره و حرفه‌ای بازار سرمایه، در سهام سرمایهگذاری می‌شود که در بلند مدت باعث رشد بیشتر ارزش دارایی صندوق نسبت به بانک می‌شود.
یکی از مزیت‌های داراتو سرمایهگذاری با پول کم است و شما با حداقل 550 هزار تومان می‌توانید در صندوق با درآمد ثابت سرمایهگذاری کنید. داراتو به عنوان یک راهکار هوشمند با تیمی از کارشناسان خبره بازار سرمایه همراه و مشاور شماست تا مدیریت دارایی و پخش سرمایه حرفه‌ای داشته باشید. بدین ترتیب سود بالاتری نسبت به سایر روشهای سرمایهگذاری خواهید داشت.
قابل اعتماد و دارای حداقل ریسک ممکن
نکته اساسی که اطمینان سوددهی صندوقهای سرمایهگذاری با درآمد ثابت را تضمین می‌کند، این است که همواره حداقل ۷۰ تا ۹۰ درصد دارایی این صندوق‌ها در گواهی سپرده بانکی و اوراق مشارکت دولتی سرمایه گذاری می‌شود. به انواع صندوق درآمد ثابت این دلیل که اصل و سود همه این دارایی‌ها توسط دولت یا بانک مرکزی تضمین شده است، ریسک زیان یا از بین رفتن دارایی سرمایه‌گذار به حداقل ممکن می‌رسد.
اطمینان، بخش مهمی در خرید و فروش یا سرمایهگذاری محسوب می‌شود. داراتو به عنوان یک خدمت جدید برای مدیریت دارایی شما، همراه با پشتوانه کارگزاری آگاه به عنوان یکی از برترین کارگزاری‌های ایران، راهکارهای مناسبی برای سرمایهگذاری موفق و مطمئن شما پیشنهاد می‌دهد. کارگزاری آگاه با اطمینان شما توانسته تا به حال حدود 7000 میلیارد تومان جذب سرمایه داشته باشد.
نحوه پرداخت سود
معمولا صندوقهای درآمد ثابت را از نظر پرداخت سود به دو دسته تقسیم می‌کنند:
با پرداخت سود دوره‌ای
با توجه به اساسنامه صندوق درآمد ثابت، درصدی از سود در بازه‌های زمانی مشخص مثلا دوره‌های یک ماهه یا سه ماهه به حساب سرمایه‌گذار واریز می‌شود.
بدون پرداخت سود دوره‌ای
سرمایه‌گذاران در این مدل از افزایش قیمت واحدهای صندوق خود سود می‌برند.
سرمایهگذاری آسان با مبلغ کم
امکان سرمایهگذاری در صندوق درآمد ثابت به سادگی از طریق داراتو قابل انجام است. تنها لازم است ابتدا ریسک سنجی خود را انجام دهید و سطح ریسک‌پذیری شما مشخص شود. در اینجا داراتو به شما پیشنهادهای خود را به منظور ارائه بهترین روش سرمایهگذاری می‌دهد. اما شما همچنین می‌توانید به دلخواه صندوق مورد نظر خود را بخرید. در این قسمت با کمترین مبلغ ممکن یعنی 550 هزار تومان سرمایهگذاری خود را شروع می‌کنید.
میانگین سود صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت چقدر است؟
اول این نکته را بدانیم که قیمت هر واحد صندوق، روزانه بر اساس ارزش خالص روز دارایی‌های صندوق (NAV) محاسبه می‌شود. سود صندوقهای سرمایه گذاری با درآمد ثابت، معمولا به صورت پرداخت نقدی یا غیر نقدی است. به طور میانگین معمولا صندوق درآمد ثابت بین 19 تا 25 درصد بازدهی سالانه دارد که این عدد از سود بانکی همیشه به میزان چند درصد بیشتر خواهد بود.
سود نقدی صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت
نحوه پرداخت سود نقدی در صندوقهای سرمایهگذاری با درآمد ثابت، همیشه در امیدنامه آنها آورده شده است. از زمان صدور هر واحد صندوق برای سرمایه‌گذار، محاسبه سود شروع می‌شود و در صورت ابطال این واحدها اصل سرمایه و سود باقیمانده آن به سرمایه‌گذار پرداخت می‌شود.
سود غیرنقدی صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت
در این حالت تمام سود به صورت افزایش قیمت واحدهای صندوق به سرمایه‌گذار نشان داده می‌شود و زمانی که سرمایه‌گذار واحدهای خود را بفروشد، از سود آن بهره‌مند می‌شوند. در واقع سازوکار این صندوق‌ها باعث می‌شود سرمایه گذاران سود خود را دوباره در صندوق سرمایه گذاری کنند و از اثر سود مرکب در آن بهره‌مند شوند.
در حال حاضر صندوق یاقوت آگاه به این شکل عمل می‌کند. یعنی هم از نوع صندوقهای قابل معامله در بورس است و هم جزو صندوقهای با درآمد ثابت قرار می‌گیرد و در نهایت پرداخت سود آن غیرنقدی است.
داراتو برای خرید صندوق یاقوت همیار شما خواهد بود. ثبت نام کنید.
صندوقهای غیرقابل معامله
معمولا قیمت هر واحد در صندوقهای غیرقابل معامله، روز کاری بعد از واریز وجه مشخص می‌شود. پس زمانی که شما برای سرمایهگذاری به آن صندوق مراجعه می‌کنید، صندوق تعداد واحد مشخصی را برایتان صادر می‌کند و پس از ۳ روز قیمت مشخص شده و واحدها صادر می‌شود. با توجه به اینکه قیمت واحدها مدام در حال تغییر است و میان مبلغ پرداختی و مبلغ واحدهای خریداری شده تفاوت وجود دارد، صندوق مابه‌التفاوت مبلغ را به حساب فرد عودت می‌دهد.
صندوقهای قابل معامله
قیمت هر واحد صندوق پایان روز و پس از محاسبه NAV مشخص می‌شود و شما می توانید یک یا چند واحد از یک صندوق ETF را در طول روز به صورت آنلاین مانند سهام در بازار بورس خرید و فروش نمایید. سود حاصل از سرمایه گذاری منابع صندوق یا به صورت افزایش قیمت سهام موجود در صندوق اتفاق می‌افتد و یا به صورت دوره‌ای به سرمایه‌گذار پرداخت می‌شود.
تفاوت قیمت صدور در حالت پرداخت سود دوره‌ای و غیر دوره‌ای
در صورتی که پرداخت سود دوره‌ای و نقدی باشد، انتهای دوره ارزش خالص هر واحد به قیمت اولیه بر می‌گردد و قیمت واحدها تعدیل می‌شود. ولی اگر پرداخت سود غیرنقدی باشد، قیمت هر واحد، دوره به دوره ممکن است افزایش یابد و سود هر دوره به قیمت صدور اضافه می‌گردد.
انواع واحدهای صندوق درآمد ثابت
معمولا صندوق های سرمایه گذاری را بر اساس نحوه خرید و فروش واحدهای آن به دو دسته تقسیم می‌کنند:
- صندوق های مبتنی بر صدور و ابطال
- صندوق های قابل معامله در بورس (ETF)
صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت نیز به همین شکل می‌توانند تقسیم شوند. برای خرید و فروش واحدهای صندوقهای سرمایهگذاری مبتنی بر صدور و ابطال باید مدارک شناسایی (اصل شناسنامه و کارت ملی) را با خود همراه داشته باشید و به شعبه صندوق مورد نظر خود مراجعه کنید و به صورت حضوری درخواست صدور یا ابطال واحدهای صندوق خود را بدهید.
برای سرمایهگذاری در صندوقهای سرمایهگذاری قابل معامله در بورس، ابتدا می‌بایست در یکی از کارگزاری‌ها عضو شده و کد بورسی دریافت کنید و برای خرید و فروش، از پنل معاملاتی کارگزاری و تنها با جستجوی نماد صندوق، اقدام به خرید و فروش واحدهای آن کنید.
برای اینکه درگیر این دو مورد نشوید، داراتو راهکار متفاوتی برای مدیریت دارایی به شما می‌دهد و فقط با گذراندن روند ثبت نام در اپلیکیشن داراتو می‌توانید بدون اینکه وارد پنل پیچیده مدیریت معاملات صندوق و سهام در کارگزاری شوید، تنها با چند کلیک به نام خودتان صندوق مورد نظر خریداری شود.
هدف سرمایه گذاری در صندوق درآمد ثابت چیست
صندوق های درآمد ثابت راهکار مناسبی برای توسعه بازار سرمایه و سرمایهگذاری غیرمستقیم افراد است. همچنین ورود افراد غیرحرفه‌ای را به بازار کاملا راحت کرده است. مهم‌تر از همه امکان تشکیل سبد متنوعی از دارایی‌ها را به سرمایه‌گذار می‌دهد تا ضمن کسب بازدهی مناسب، ریسک بسیار پایینی داشته باشد.
مراحل سرمایه گذاری در صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت
سرمایه گذاری در صندوق با درآمد ثابت از طریق وب‌سایت یا اپلیکیشن داراتو امکان‌پذیر است. کافیست به انواع صندوق درآمد ثابت عنوان یک سرمایه‌گذار، کد بورسی داشته باشید. پس از ثبت نام در داراتو به شما بهترین پیشنهاد سرمایهگذاری یا خرید صندوق داده خواهد شد.
انتخاب با خود شماست که با توجه به سطح ریسک از پیشنهادهای هوشمندانه داراتو استفاده نمایید یا خودتان مستقیم صندوق خاصی را برای خرید برگزینید.
نحوه ثبت نام
برای ثبت نام کافیست روی لینک زیر کلیک کنید و مراحل را به سادگی و پشت سرهم جلو بروید.
ترکیب دارایی صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت چیست؟
صندوقهای با درآمد ثابت معمولا بین 70 تا 90 درصد دارایی خود را در سپرده‌های بانکی، اوراق بهادار و گواهی سپرده بانکی اوراق مشارکت سرمایهگذاری می‌کنند. از باقیمانده دارایی معمولا بین ۱۵ تا ۲۵ درصد را در سهام سرمایهگذاری می‌کنند.
براساس آماری که در انتهای دی ماه ۱۴۰۰ منتشر شده است، در حال حاضر 98 صندوق درآمد ثابت فعال موجود است و ارزش روز دارایی‌های آنها برابر با ۳۸۷ هزار میلیارد تومان است.
حداقل مبلغ سرمایه گذاری در صندوق سرمایه گذاری با درآمد ثابت
صندوق‌هایی که صدور و ابطالی هستند، حداقل مبلغ سرمایهگذاری به اندازه قیمت یک واحد از این صندوق است و در صندوقهای ETF یا همان صندوق قابل معامله در بورس، حداقل مبلغ سرمایهگذاری، به اندازه حداقل ارزش سفارش در بازار بورس ایران است، که این مبلع با هزینه‌های کارمزد و خرید تقریبا برابر با ۵۵۰ هزار تومان است.
صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت مناسب چه افرادی است؟
صندوق های سرمایهگذاری با درآمد ثابت حداقل سود را به سرمایه‌گذاران خود می‌رساند، با این حساب افرادی که واحدهای این صندوق ها را خریداری می‌کنند، در واقع در اغلب مواقع سرمایه‌گذارانی کم ریسک هستند. انتظار این افراد سودی معقول با حداقل ریسک ممکن است.
از طرف دیگر سرمایه‌گذارانی هم هستند که مباحث اولیه خرید و فروش در بورس را آموخته‌اند ولی قصد دارند در زمان‌های بحرانی بازار برای مدتی از افت قیمت سهام در امان باشند، به صورت کوتاه مدت یا میان مدت سرمایه خود را به صندوقهای با درآمد ثابت منتقل می‌کنند تا از حداقل سود بازار بهره‌مند شوند.
در حال حاضر می‌توانید با کمک داراتو در یکی از بزرگترین و مطمئن‌ترین صندوقهای با درآمد ثابت سرمایهگذاری کنید.
صندوق سرمایه گذاری درآمد ثابت داراتو
داراتو به عنوان خدمتی از کارگزاری آگاه، صندوقهای متنوعی برای سرمایهگذاری در اختیار شما قرار می‌دهد. در حال حاضر یکی از مطمئن‌ترین صندوقهای با درآمد ثابت با نماد یاقوت در حال جذب سرمایه است. اگر با هدف دریافت سود تضمین شده و بیشتر از سپرده بانکی به دنبال سرمایه گذاری هستید، فرصت استفاده از داراتو را از دست ندهید.
تحریریه داراتو
ما در تیم تحریریه داراتو امیدواریم با مطالب آموزشی بتوانیم سطح دانش مالی شما را ارتقا بدهیم تا در آینده سرمایه گذاری را به شکل بهتری تجربه کنید. در این راه حمایت‌های شما با نظرات و پیشنهادات بیشترین کمک را به ما خواهد کرد. پس منتظر شنیدن نظرات شما در بخش ارسال دیدگاه‌ها هستیم. همیشه در سود باشید.
صندوق های سرمایه گذاری
در جامعه پر مشغله امروزی، کسب بازدهی بیشتر برای سرمایه‌گذاران نیازمند زمان، دانش، آگاهی و شناخت لازم از بازارهای مالی است. امروزه سرمایه‌گذاران در کشورهای مختلف به منظور سرمایهگذاری وجوه مازاد خود، گزینه‌های متعددی چون سرمایهگذاری در بانک‌ها، خرید بیمه نامه‌های عمر و سرمایهگذاری در بازار سرمایه را در اختیار دارند. از میان این گزینه‌ها، سرمایهگذاری در بازار سرمایه از تنوع زیادی برخوردار است.
به عنوان مثال، سرمایه‌گذاران حرفه‌ای بازار سرمایه، وجوه مازاد خود را عمدتاً به طور مستقیم در پرتفویی از سهام شرکت‌ها سرمایهگذاری می‌کنند. بخشی از سرمایه‌گذاران ترجیح می‌دهند تا از طریق شرکت‌های مشاوره سرمایهگذاری پرتفویی از دارایی‌های مالی از قبیل سهام و اوراق بدهی را خریداری نمایند و برخی از طریق شرکت‌های سبدگردانی به تشکیل پرتفوی اختصاصی اقدام می‌کنند. گروه دیگری از سرمایه‌گذاران خرد یا نهادی که تمایل به پذیرش ریسک زیاد در بازار سرمایه ندارند و یا سرمایه آنها برای تشکیل سبد اختصاصی مقرون به صرفه نیست، از طریق الگوهای تأمین مالی جمعی و به طور مشخص صندوق های سرمایهگذاری اقدام به سرمایهگذاری می‌کنند.
در حال حاضر در بازار سرمایه ایران، انواع صندوقهای سرمایهگذاری وجود دارد که سرمایه‌گذاران می‌توانند با توجه به میزان بازدهی و سطح ریسک‌پذیری و همچنین اهداف خود از سرمایهگذاری در صندوقهای یادشده سرمایهگذاری نمایند.
به انواع صندوق درآمد ثابت طور خلاصه یک صندوق سرمایهگذاری مجموعه‌ای از سهام، اوراق مشارکت و سایر اوراق بهادار است. در واقع می‌توان آن را به صورت شرکتی در نظر گرفت که در آن افراد مختلف پول‌های خود را روی هم می‌گذارند و در سبدی از اوراق بهادار سرمایهگذاری می‌کنند.
در حال حاضر تأمین سرمایه سپهر مدیریت 6 صندوق سرمایهگذاری را عهده دار می‌باشد.
چرا در صندوق‌ها سرمایهگذاری می‌کنیم؟
مزایای سرمایهگذاری در صندوقهای سرمایهگذاری
سرمایهگذاری در صندوقهای سرمایهگذاری نسبت به سرمایهگذاری مستقیم و انفرادی از مزایای زیر برخوردار است:
مدیریت حرفه‌ای دارایی‌ها :
یکی از مزایای صندوقهای سرمایهگذاری مدیریت حرفه‌ای دارایی هاست. از آنجا که سرمایه‌گذاران معمولاً زمان و یا تخصص کافی برای سرمایهگذاری به صورت انفرادی ندارند، در این صندوق‌ها سرمایهگذاری می‌کنند. در واقع صندوقهای سرمایهگذاری با به‌کارگیری نیروهای متخصص سعی می‌کنند تا حداکثر بازدهی متناسب با ریسک را برای سرمایه‌گذاران خود محقق سازند.
از این رو صندوقهای سرمایهگذاری یکی از ابزارهای مفید برای سرمایه‌گذاران خُرد به شمار می روند تا بتوانند از توانایی‌ها و مهارت‌های افراد حرفه‌ای برای سرمایهگذاری و نظارت بر دارایی‌هایشان استفاده کنند.
کاهش ریسک سرمایه‌گذاری‌ها : افراد با سرمایهگذاری در صندوقهای سرمایهگذاری، ريسك سرمايه‌گذاری خود را کاهش می‌دهند.
در واقع متنوع سازی ترکیب دارایی‌ها با این هدف صورت می‌پذیرد که زیان حاصل از سرمایهگذاری در برخی از اوراق بهادار توسط سود حاصل از سرمایهگذاری در سایر اوراق بهادار پوشش داده شود و زیان سنگینی را به سرمایه‌گذار تحمیل ننماید. از این رو وجود اوراق بهادار مختلف در سبد دارایی‌های صندوقهای سرمایهگذاری، ریسک سرمایه‌گذاران را کاهش می‌دهد.
نظارت و شفافیت اطلاعاتی: سازمان بورس و اوراق بهادار و ارکان نظارتی صندوق شامل متولی و حسابرس، به صورت مستمر بر فعالیت صندوقهای سرمایهگذاری نظارت می‌کنند. وجود قوانین و مقررات در خصوص افشای اطلاعات و همچنین نظارت مستمر موجب شفافیت هر چه بیشتر این نهاد مالی است.
نقدشوندگی بالا : از دیگر مزایای صندوقهای سرمایهگذاری امکان تحصیل پول سرمایه‌گذار در سریعترین زمان ممکن است. بنابراین سرمایه‌گذار برای فروش واحدهای سرمایهگذاری خود نیازی به پیدا کردن خریدار ندارد. از این رو ریسک ناشی از عدم فروش واحدهای صندوق توسط اشخاص از بین می رود. همچنین وجود رکن ضامن نقدشوندگی در صندوقهای سرمایهگذاری از وجود ریسک نقدشوندگی جلوگیری می‌نماید.
صرفه‌جویی نسبت به مقیاس: با توجه به حجم بالای سرمایه در صندوقهای سرمایهگذاری، این امکان برای سرمایه‌گذار فراهم است که با مبالغ کم نیز اقدام به سرمایهگذاری نماید. صندوق‌ها با فروش واحدهای سرمایهگذاری و جمع‌آوری وجوه به منابع بزرگی دسترسی پیدا می‌کند که این امر باعث می‌شود، هزینه‌های ثابت معاملات و تحلیل اطلاعات، بررسی، ارزش‌گذاری، خرید و فروش و سایر هزینه‌ها با صرفه‌تر باشد. از این رو هزینه استفاده از نیروهای متخصص، هزینه‌های معاملات و . جهت مدیریت دارایی‌ها بین تمامی سرمایه‌گذارن سرشکن شده و سرمایه‌گذاران با حداقل سرمایهگذاری از بهترین خدمات بهره‌مند می‌شوند.
سابقه بورس در دنیا
واژه بورس از نام خانوادگي شخصي به نام "واندر بورس" اخذ شده كه در اوايل قرن چهاردهم در شهر بروژ بلژيك می‌زيسته و صرافان شهر در مقابل خانه او گرد هم می‌آمدند و به دادوستد كالا، پول و اوراق بهادار می‌پرداختند. اين نام بعدها(1309) به كليه اماكنی اطلاق شد كه محل دادوستد پول، كالا و اسناد مالي و تجاري بوده است. رشد بورس سهام و جاافتادن آن در عمليات تجاری و اقتصادی، با انقلاب صنعتی اروپا و شكوفايی اقتصاد تازه متحول شده آن همراه بوده است.
مبنای اسلامی محاسبه سود سپرده‌ها چگونه است؟
«سرمایه گذاری اسلامی»،«مدیریت اسلامی ثروت»،«سرمایه گذاری در اوراق بهادار اسلامی»،«سود حلال»،«سود مورد تایید متشرعان»،«سود اسلامی» و… مفاهیمی است که این روزها در حوزه بازار مالی و سرمایه گذاری بسیار شنیده می شود. مواردی از این دست در سال های اخیر محل مناقشه میان صاحبنظران مالی و بانکی از یک طرف و کارشناسان مذهبی و فقهی از سوی دیگر بوده است. در مطلب پیش روی شما « مبنای اسلامی محاسبه سود سپرده‌ها» مورد بررسی قرار گرفته و نکاتی درخصوص تورم و تاثیر آن بر دارایی افراد درج شده است.
آشنایی با ارکان بازار اوراق بهادار
آیا میدانید با توجه به تحریم‌های روسیه علیه برخی کشورها و تیره شدن روابط تجاری با آنها, در حال حاضر می‌توان گفت یکی از بهترین بازارهای صادراتی محصولات و میوه ایران کشور روسیه است. با رعایت اصول و استراتژی می‌توان قسمت عمده ای از بازار کالاهای وارداتی به روسیه را تصاحب کرد.
سود مرکب چیست؟
سود مرکب، سودی ترکیب شده و مضاعف است. به عبارت دیگر، در محاسبه سود مرکب، علاوه بر سودی که به واحدهای سرمایهگذاری تحت تملک سرمایه‌گذار تعلق می‌گیرد، سود ناشی از ذخیره‌ی سودها نیز افزوده می‌گردد.
دیدگاه شما